案例简介：

     40岁的刘先生想同时配置重疾保障和理财产品，保险经纪人向其推荐一款“返还型重疾险”，称“这款产品保障120种重疾，若到期未患病，可返还已交保费的120%，相当于‘不花钱得保障’，还能赚一笔理财收益，比单纯买重疾险或理财都划算”。刘先生未计算保费成本，仅因“返还收益”投保，每年缴费2万元，需交20年，保障至70岁。2024年，刘先生因家庭开支增加想退保，却发现保单现金价值仅1.5万元，远低于已交的4万元保费，且若保障期内患病理赔，后续保费不再返还，所谓“理财收益”需在70岁后才能拿到，且年化收益不足2%，远低于普通理财产品。

风险分析：

  1. 经纪人夸大“返还型重疾险”的理财属性，隐瞒“保费高、现金价值低、返还条件严苛”的特点，将“重疾保障”与“低收益理财”捆绑销售，误导消费者认为“保障与理财兼顾”。2. 返还型重疾险保费通常比消费型重疾险高50%以上，且返还的“收益”本质是消费者多交保费的资金占用成本，长期年化收益普遍低于3%，远不如“消费型重疾险+单独理财”的组合划算。3. 消费者因对保险产品类型认知不足，被“返还”噱头吸引，导致保障成本过高，理财收益不达预期，退保还面临大额损失。

富德生命人寿广东分公司提醒广大群众：

明确“保险的核心功能是保障”，不将保险作为主要理财工具，若需理财，优先选择基金、存款等专业理财产品，避免“保障+理财”捆绑的复合型产品。2. 购买返还型保险前，计算“已交保费的资金成本”，对比消费型产品的保费差额，评估返还收益是否能覆盖成本，避免因“返还”噱头支付过高保费。3. 要求经纪人提供产品利益演示表，明确“保障范围”“返还条件”“现金价值变化”等关键信息，不购买条款中未明确收益计算方式的产品。